Le mouvement de consolidation de l’industrie des paiements américaine ne sera pas synonyme de réduction de l’offre pour les commerçants. Au contraire, il préfigure un enrichissement de la gamme de services de nombreux grands acteurs, estime Dan Carter, Associate Director chez Redbridge.
L’industrie américaine des paiements évolue sur un rythme frénétique qui s’accommode mal des stratégies attentistes. Rapprochements entre acteurs de toutes tailles, technologies émergentes, changement des habitudes des consommateurs… la vitesse à laquelle les nouvelles se succèdent laisse peu de temps à la prise de recul et à l’analyse. Ces dernières années, nombre de fusions d’envergure ont été annoncées : First Data a acquis CardConnect, Vantiv a racheté WorldPay, Global a fusionné avec Heartland, TSYS a repris TransFirst, et North American Bancard a acquis Total Merchant Services.
Moins médiatisés, les rachats par des acteurs de premier plan de petites pépites de technologie méritent également l’attention, à l’image de la récente acquisition de WePay par Chase. Globalement, le mouvement de consolidation n’a pas réduit le degré de concurrence, ni la diversité de l’offre pour les commerçants. En effet, la majorité des acquisitions ont été menées non pas pour acquérir le portefeuille client d’un concurrent direct, mais dans le but d’intégrer une nouvelle technologie, un savoir-faire pour un segment de clientèle particulier ou pour prendre pied sur une nouvelle zone géographique.
Les acheteurs ont puisé dans le vivier des acquéreurs de taille moyenne ayant fait le choix de se différencier pour exister. Souvent, c’est la technologie développée par la cible qui est visée : un outil d’embarquement (boarding tool), une passerelle de paiement (gateway), une application de terminal ou encore une interface de programmation d’applications (API), etc. Autant de briques de technologie ayant démontré leur valeur et qui peuvent désormais être intégrées pour servir à plus grande échelle.
Dans d’autres cas, ce sont les connexions externes avec certains éditeurs de logiciels indépendants (ISV) qui sont recherchées. Souvent, les commerçants choisissent un fournisseur de services de paiement en raison de leur désir d’utiliser une application particulière, éditée par un indépendant. L’acquéreur de taille moyenne se concentre généralement sur ces marchés de niche. Puisque les intégrations et les certifications peuvent être coûteuses et longues, les plus grands acquéreurs se limitent généralement à s’intégrer avec les applications les plus courantes. Après la consolidation, ces nouvelles intégrations peuvent être ajoutées à l’offre de produits globale et créer une suite de services plus complète.
Le dernier motif souvent rencontré est la volonté d’expansion géographique. Même si la plupart des grands acquéreurs ont une présence nationale, voire internationale, il peut être difficile pour eux de pénétrer certains territoires. En rachetant un acteur déjà présent, la nouvelle entité peut se concentrer sur le développement, le renforcement et la défense des marchés fusionnés. Par ailleurs, la nouvelle entité fusionnée peut se montrer plus réactive auprès de la clientèle de commerçants.
Les commerçants peuvent tirer avantage de ce mouvement de consolidation dans l’industrie américaine des paiements. Ils peuvent désormais avoir accès à de nouvelles plateformes, technologies et intégrations. Un fournisseur disposant d’une suite de services plus complète permet au commerçant de réduire le nombre de ses prestataires, de consacrer moins de ressources informatiques et de moins se soucier des éventuels points de défaillance. La période est propice pour interroger ses prestataires sur leur capacité à fournir un meilleur niveau de service. En 2018, le mouvement de consolidation dans l’industrie américaine des paiements va se poursuivre de manière certaine. Les commerçants seront-ils pour leur part prêts à capitaliser sur les opportunités qui s’offrent à eux ? L’adage veut que l’avenir appartienne aux audacieux.
Dan Carter
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Digitalisation, parcours client et nouveaux moyens de paiements
Quelles opportunités pour le trésorier dans la monétique de demain ?
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Cette publication mêle le point de vue de nos experts et celui de 34 responsables financiers ayant participé à l’automne dernier à une enquête sur le sujet. Elle est également illustrée de cas pratiques.
Au sommaire de notre étude
- Les enjeux de l’omnicanalité pour le trésorier
- Marketplace, un canal de distribution stratégique
- USA : tirer bénéfice de la consolidation de l’industrie des paiements
- Terminaux de paiement, quoi de neuf?
- La commission commerçant ou comment optimiser ses coûts d’acquisition
