"Grâce à son expertise crédit et sa vision exhaustive du marché, Redbridge nous a permis de clarifier notre stratégie d’approche des prêteurs."
Présentation de la mission
- Mise en place du financement du projet de modernisation du stade Roland Garros
- Coût du projet : 360m€
- Montant du financement : 200m€
Objectifs
- Obtenir un financement à long terme
- Compétitif en terme de prix
- Flexible en terme d’engagements
- Avec un pool limité incluant la banque historiqueEn prenant en compte les enjeux de gouvernance et les enjeux politiques
Résultats
- Positionnement du risque comme risque corporate et non comme un risque projet
- Financement unsecured à taux fixe à 16 ans assurant la pérennité
- Conditions financières et juridiques très compétitives et extrêmement flexibles
- Maintien de la relation privilégiée avec la banque historique
Méthodologie
- Analyse du business plan et détermination du besoin de financement
- Analyse détaillée des cash-flows permettant un positionnement optimal du crédit
- Consultation bilatérale des banquiers historiques et de nouvelles banques
- Processus de consultation en 2 tours
- Maintien des négociations bilatérales jusqu’à l’arrêt définitif des conditions
- Drafting initial de la documentation financière afin de maintenir le momentum des négociations
Valeur ajoutée de Redbridge
- Gestion du projet par une équipe dédiée aux côtés de la direction financière durant les 18 mois de l’opération
- Obtention d’une documentation beaucoup plus flexible que ne l’aurait été une structure de financement de projet
- Maintien de pouvoir de négociation à la faveur de la FFT sur tout le processus
- Sécurisation de liquidité complémentaire sur la phase de travaux du projet
- Optimisation de chacun des éléments (prix, structure, montant et ensemble des points de documentation) afin d’assurer la pérennité et la compétitivité du crédit sur 16 ans
- Élargissement du pool bancaire aux banques compétitives détentrices de liquidité
- Économies substantielles réalisées > 15m€